思摩尔成功在香港上市：成为电子烟行业市值1780亿港元的第一股
TIPS：本文共有 1989 个字，阅读大概需要 4 分钟。
雷帝网 雷建平 7月10日报道
电子烟制造商思摩尔国际（股票代码：6969）今日港交所上市，发行价12.4港元，募资68.6亿港元，若超额配股权行使，可再募资10.36亿港元。
包括华能信托、Prime Capital Funds在内的10位基石投资者已认购合共2.13亿股发售股份，约占全球发售股份数目的37.06%。
思摩尔此次募资：50%将用于提高公司产能；25%用于在新生产基地实施自动化生产及装配线、升级集团级ERP系统及升级公司的现有工厂；20%将用于投资研发；5%将用于拨付公司的运营资金及其他一般企业用途。
思摩尔开盘价28港元，较发行价涨125.81%，思摩尔收盘时股价为31港元，较发行价上涨150%，以收盘价计算，市值为1780.49亿港元。
随着思摩尔上市，其也正式成为中国电子烟第一股。
嘉御资本合伙人卫哲表示，1）思摩尔国际是全球雾化技术的领先者，全球最大的电子烟供应商，2）高通+富士康是对思摩尔国际在这个行业最好的定位，3）创始人陈志平带领团队注重研发脚踏实地，造就千亿市值公司。
去年利润21.73亿元
思摩尔的运营主体麦克韦尔为提供雾化科技解决方案提供商，包括基于ODM制造加热不燃烧产品的电子雾化设备及电子雾化组件。
加热不燃烧产品指电池供电的加热系统设备，可通过加热烟草，从而产生含有尼古丁的雾化汽。
鉴于加热不燃烧设备市场的增长趋势，思摩尔于5月与日本烟草公司（全球烟草公司及主要客户之一）合作，进军加热不燃烧设备市场。
思摩尔的收入主要来自面向企业客户的销售和来自零售客户的销售。
，电子烟市场持续大热，锤子手机创始人罗永浩都曾搅局电子烟市场，也使得电子烟市场的监管持续加强。
11月，国家烟草专卖局、国家市场监督管理总局对外公布《关于进一步保护未成年人免受电子烟侵害的通告》。
《通告》要求各类市场主体不得向未成年人销售电子烟；敦促电子烟生产、销售企业或个人及时关闭电子烟互联网销售网站或客户端，电商平台及时关闭电子烟店铺并将电子烟产品及时下架，电子烟生产、销售企业或个人撤回通过互联网发布的电子烟广告。
目前思摩尔收入主要来自海外。招股书显示，思摩尔在、、、营收分别为7.07亿、15.65亿、34.34亿、76.1亿。
思摩尔、、、年内利润分别为1亿、1.88亿、7.3亿、21.7亿；年内利润率分别为15%、12.1%、21.4%、28.6%。
思摩尔来自美国的收入为16.62亿，占比21.8%；来自中国大陆收入为15.88亿，占比20.9%；来自香港比例为20.1亿元，占比为26.4%。
截至4月30日止四个月，思摩尔面向零售客户销售的收益及销售量分别较同期减少约40.5%及33.6%。该减少的主要原因为由于COVID-19疫情的影响导致生产中断。
思摩尔的分销商销售渠道亦对该减少产生了影响，原因为截至4月30日止四个月，许多电子烟商铺及烟草商铺已减少营业时间或已暂时关闭，且终端消费者不得不更多依赖于在线店铺以购买我们的自有品牌APV。
此外，较思摩尔封闭式电子雾化设备而言，思摩尔自有品牌APV的平均销售价较高，其使得于COVID-19疫情期间对该产品的消费者需求更容易减少。
截至4月30日止四个月，思摩尔面向企业客户销售的收益及销售量分别相较于同期增长约20.3%及12.4%。因此，思摩尔截至4月30日止四个月的总收益相较于同期增长约7.8%。
陈志平为大股东持股超过40%
思摩尔执行董事为陈志平、熊少明、王贵升；非执行董事为刘金成；麦克韦尔独立非执行董事为钟山、阎小颖、刘杰。
陈志平为湖南益阳人，1975年生，同济大学市场营销本科。尽管事业做得很大，陈志平看起来很低调，网上的信息并不多。
思摩尔10月曾融资，引入股东CCG China 、 Dora Medical 、 EVOLUT CAPITAL 、 HeroMight 、 Islandwide 及 Sagittarius 。
陈志平
IPO前，陈志平持有38.49%股权，为最大股东；熊少明持股为5.85%，为第二大股东；亿纬锂能SmooreInternationalHoldingsLimited(“SIHL”)通过间接持有36.79%股权，为第二大股东。
此外，汪建良持股为2.65%，邱凌云持股为2.48%，赖宝生持股为2.47%，罗春华持股为0.57%，刘平昆持股为0.38%。
这之前，亿纬锂能原本是直接持股，亿纬锂能同意认购SIHL股份，向SIHL全资孙公司思摩尔(香港)有限公司(“思摩尔”)转让麦克韦尔股权。
12月18日，亿纬锂能收到思摩尔支付的麦克韦尔股权转让款，合计约4.11亿元。上述交易完成后，亿纬锂能不再直接持有麦克韦尔股权，而是以间接持股的方式继续持有麦克韦尔约37%的权益。
———————————————
雷帝触网由资深媒体人雷建平创办，为头条签约作者，若转载请写明来源。
如果觉得《思摩尔成功在香港上市：成为电子烟行业市值1780亿港元的第一股》对你有帮助，请点赞、收藏，并留下你的观点哦！